本篇谈元始天尊。《》第一次提到元始天尊是在出世时，因为哪吒乃灵珠子转世，他是衔使命出生的，一出生便注定以后要当伐纣的先行官，而这个使命便是元始天尊赋予的，所以元始天尊特意派白鹤童子持玉札到乾元山金光洞，命太乙真人送灵珠子下山。不过此处是间接交代元始天尊。元始天尊在《封神演义》中的首次出场是命姜子牙下山。姜子牙三十二岁上山，修道四十载，七十二岁代元始天尊下山斩将封神。
张桂芳征伐西岐时，姜子牙一上昆仑，元始天尊授予其，命他在岐山造一座封神台，台上张挂封神榜。元始天尊叮嘱姜子牙，返回西岐的途中若有人叫他，千万不要应声，否则将有三十六路征伐西岐。姜子牙出了玉虚宫，遇到申公豹，与申公豹结怨，申公豹到处邀请高人征伐西岐。
九龙岛四圣王魔、杨森、高友乾和李兴霸前来西岐为张桂芳助战，这四人都骑有异兽，姜子牙无法作战，便二上昆仑山。元始天尊赠与姜子牙三宝。一是自己的坐骑四不相，这神兽似龙非龙、似凤非凤、似麒非麒、似龟非龟，但是却有龙之威、凤之贵、麒之勇、龟之灵，故名四不相。二是一条木鞭，鞭长三尺六寸五分，有二十一节，每节有四道符印，共八十四道符印，名为打神鞭。三是中央戊己旗，又称杏黄旗。
魔家四将征伐西岐，计划夜间偷袭西岐城。不料姜子牙获悉了魔家四将的计谋，便披发仗剑作法，倒海把西岐罩了。元始天尊把琉璃瓶中净水往西岐一泼，此乃三光神圣，浮在海水上面。夜间，魔礼青把青云剑祭起地、水、火、风；魔礼红祭混元珍珠伞；魔礼海拨动琵琶；魔礼寿祭起花狐貂。只见四下里阴云布合，冷雾迷空，响若雷鸣，势如天崩地塌。魔家四将一直忙到三更尽，才收了法宝回营。次日，姜子牙把海水退回北海，依旧现出城来。魔家四将大惊。
闻太师征伐西岐时，金鳌岛十天君摆下了十绝阵，其中有一阵名为落魂阵，阵主姚斌在阵中拜掉了姜子牙的二魂六魄，只剩下一魂一魄被拜出泥丸宫，姜子牙已死在相府。姜子牙的一魂一魄飘飘荡荡往昆仑山而来。南极仙翁大惊，一把绰住了姜子牙的魂魄，装在葫芦里面。赤精子特为姜子牙的魂魄一事赶到了昆仑山，南极仙翁把葫芦交给赤精子，赤精子来到西岐，一闯落魂阵，未能抢回姜子牙的魂魄。赤精子前往昆仑山向元始天尊求教，元始天尊指点他去大罗宫玄都洞求老子。老子将太极图送与赤精子，赤精子二次夜闯落魂阵，抢回了姜子牙的魂魄，却将太极图失落在落魂阵中。
赵公明既死，三霄娘娘下山为哥哥复仇，布下一座九曲黄河阵，将昆仑山十二大弟子悉数拿进了九曲黄河阵。元始天尊乘坐沉香辇来到西岐，夜间元始天尊顶上现出一亩田大小的庆云，放出五色毫光，金灯万盏，点点落下，如同屋檐前不断滴落的水滴。次日，元始天尊坐上九龙沉香辇前去观阵，见十二弟子被困于阵中，横躺竖卧，人事不醒，三花削去，已成凡夫，元始天尊摇头叹息。元始天尊正要出阵，八卦台上的彩云仙子抓一把戳目珠从后面打来，但尚未到元始天尊跟前便已化作灰尘。
老子乘跨青牛来到西歧，他的头顶上空出现一座玲珑塔，放出五色毫光。老子与元始天尊共议破黄河阵。二位教主进了黄河阵，琼霄祭起金蛟剪，老子在牛背上把袖口往上一迎，那剪子如芥子落于大海之中，毫无动静。碧霄又祭起混元金斗，老子把风火蒲团往空中一丢，将混元金斗裹起来，命黄巾力士送到玉虚宫。三霄娘娘见法宝被收走，仗剑直取二位教主。老子抖开乾坤图，将云霄裹了进去，命黄巾力士将云霄压在麒麟崖下。琼霄仗剑而来，元始天尊命白鹤童子祭起三宝玉如意，正中琼霄的头顶。碧霄使一口飞剑来取元始天尊，被玉如意把飞剑打落尘埃。元始天尊从袖中取出化血神盒，揭开盖丢起空中，把碧霄连人带鸟装在盒内，不一会儿化为血水。老子用中指一指，地下雷鸣一声，众弟子猛然惊醒，方知道被救。
张山征伐西歧时，羽翼仙欲夜淹西歧城。姜子牙提前获悉，急忙披发仗剑，移北海之水，救护西岐，把城郭罩住。元始天尊用琉璃瓶中的三光神水洒向北海水面之上，又命四偈谛神把西岐城护定。一更时分，羽翼仙现了本像，乃大鹏金翅雕。他飞到西歧上空望下一看，见西岐城被北海水罩住。羽翼仙忙活了一夜，徒劳无功。
佳梦关前，姜子牙偶遇申公豹，申公豹打出一粒开天珠，正中姜子牙的后心，姜子牙滚下鞍桥。申公豹下虎欲取姜子牙的性命，惧留孙赶来，用捆仙绳将申公豹捆了，将申公豹擒拿到昆仑山麒麟崖。惧留孙来见元始天尊。元始天尊作势欲将申公豹压在麒麟崖下，其实元始天尊知道要靠申公豹收聚封神榜上的三百六十五位正神。申公豹辩称冤枉，并发誓如再唆使仙家阻挡姜子牙，愿意将身子塞了北海眼。于是元始天尊放走了申公豹，谁知道他的誓言日后竟然应验了。
